富时中国A50指数是由富时罗素指数公司编制的指数，在新加坡交易所上市（代码是XIN9）。它包含了A股市场中市值最大的50家公司，比如贵州茅台、中国平安。它的出台是为了方便国外投资者进入A股市场，搭上中国高速发展的列车。
一、富时中国A50指数
该指数最开始的名字是“新华富时中国A50指数”，直到2010年才去掉了“新华”两字，改成了现在的名字。
它以2003年7月21日为基期，以5000点为基点，在2004年1月正式对外发布。和其它需要定期调整权重股的指数一样，它每年的1月、4月、7月和10月也会对样本股进行调整。
需要注意的是，该指数所包含的成分股只考虑其流通股部分，即可以在A股市场上自由交易的股份。对于其限售股部分，不做考虑。
在富时中国A50的成分股中，贵州茅台的权重最高，其次是中国平安、招商银行、五粮液。行业占比方面，银行股权重最高，达到了33.35%；其次是保险股，占到了17.06%。
二、富时中国A50指数期货
该股指期货不仅让富时中国A50指数落地，而且还是全球唯一跟踪中国A股市场的境外期货，同时也是唯一一种对冲A股市场风险的工具。
物以稀为贵，垄断才是真的香。可以说，只要国外投资者想对冲投资A股市场的风险，那就只能去买“富时中国A50股指期货”。
除了“唯一性”让该股指期货很香之外，它的交易时间还很长，全天交易近20个小时，从早上的9点到第二天的凌晨4点45分，中间就只有下午的16:30~17:00停盘半个小时。
这直接导致了富时A50指数期货的响应速度很快，能够对各种消息做到即时反应。相反，A股市场就不行，因为很多上市公司发布消息的时间都选择在A股的非交易时间。
它很受外国投资者青睐的第三点原因是可以进行双向交易。既可以做多，也可以做空。这意味着，只要研究明白了，涨也能赚钱，跌同样也能赚钱。
同时，它还采用的是“T 0”的交易制度，即当天买入的合约，当天就可以卖出。赚钱了可以立刻止盈，亏了可以立马止损。不像A股的“T 1”制度，当天买入的股票只能等下一个交易日卖出。
第三、富时中国A50指数期货如何做空A股
新加坡交易所（ SGX ）推出富时A50指数期货合约后，一股强劲的国际资金力量在疯狂操作富时A50股票指数期货，直接造成了 A 股的巨量震荡。
富时A50指数期货是目前国际资本大鳄（包含海内资本）唯一的可以做空 A 股的机制，也是没有获得 QFIl 资格的国外财团资金参与 A 股的最便利的渠道，而且交易成本及其低廉，交易及其方便。 富时中国A50指数期货是一种独特的投资工具，如前所述，由于富时A50指数，和沪深300指数高度相关，因此可以通过操作富时中国A50指数的成份股实现 A 股和A50指数期货的无风险套利。
海外一些基金通过 QFII、香港的北上资金（国际热钱和国内权贵资金）等各种渠道进入内地，抢得了大量指数权重股特殊是贵州茅台、招商银行、五粮液等等的筹码。当这些股票价格涨到一定高度时，这些海外基金卖出A50股票，打压价格。由于A50股票占到沪深总市值的33%以上，所以可以轻松做空 A 股。同时，再通过在新加坡市场做空富时 A50指数，就可以实现无风险套利。
新加坡证券交易所的进攻性很强，它抢先一步推出了富时A50指数，争夺 A 股的定价权。新加坡要想成为国际金融中心之一，与邻近的香港展开竞争，就必须利用优惠的条件吸引国际基金来此交易。事实上，新加坡在很大程度上也做到了这一点，它成为投机者的天堂。在巴林银行倒闭事件中，尼克里森之所以掀起那么大的风浪，与 新加坡交易所（ SGX ） 管制较松，而且对客户收取的保证金比率相对较低有很大关系。
富时A50指数期货在推出初期，交易清淡，经常被人们所忽视。但事实上，国际的资金大鳄一直在寻找机会，这些基金巨头通过 QFIl 和香港的北上资金（国际热钱和国内权贵资金）手中已经积累了相当多的权重股筹码。在股价已经有些高处不胜寒时，抛出这些权重股，打压股价。而这些权重股在富时A50指数期货中也占有相称的份量，当这些股票的 A 股价格下跌时，必然影响到A50指数。这时，资金大鳄们开始在 新加坡交易所（ SGX ）大肆做空A50指数期货，因为交易成本低廉，他们的手法更加凶狠，很短的时间里就攫取了暴利。
在沪深两市没有做空机制的情况下，能做空赚大钱的只有QFIl、香港的北上资金（国际热钱和国内权贵资金）和国际游资，他们一直把新加坡的富时A50指数期货作为其投机和套利交易的工具， QFIl 的持仓品种几乎大部分都是A50指数成份股。
国际资本自打疫情以来一直唱空 A 股，但是却未见他们大幅度减仓，反而在在2022年通过北上资金大量收集筹码，QFIl 、香港的北上资金（国际热钱和国内权贵资金）和国际对冲机构把握了大量现货之后，把市场推向狂热，贵州茅台、泸州老窖等白酒过去几年的强势可见一斑！!！
最重要的是在没有投资额度限制的新加坡，QFll 、香港的北上资金（国际热钱和国内权贵资金）和国际对冲机构利用A50指数期货对冲获利远远超出我们想象，以A50一口合约价值5万美金为例，保证金5-10%，2500-5000刀的保证金，获利多少呢？一份沾空合约在大盘暴跌8%，也就是A50大约暴跌300多点，A50股指期货每个指数点的价值乘数为10美元，一份合约投入2500-5000美元保证金，一天就可以暴赚3000美元，一天资金收益率约为60–120%。
QFIl、香港的北上资金（国际热钱和国内权贵资金）和国际对冲机构以几个大单砸空几个权重股的代价，就可以在海外获得难以想象的对冲利润，他们将成为股市暴跌最大的赢家和受益人。
因为其利益之大，所以富时A50指数期货多空双方在交割日必然展开激战， SGX 已然成为国际资本大鳄做空 A 股的血腥战场，这也使得交割日 A 股巨量震荡成为常常现象。
新加坡抢推指数有前科，新加坡在抢推期指方面确有专长，以前抢先推日经期指，在相当长一段时期内，大阪的日经期指和美国的日经期指均没有 SIMEX 活跃，虽然日本最后夺回发言权，但已耗时15年，当时新加坡的股指在新加坡的全称为新加坡国际货币期货交易所。
新交所（ SGX ）产易品种相当丰富，有日本10年公债期货，当地国债期货、MSCI （摩根士丹利）日股期指、 MSCI 香港期指、日经225期指、 MSCI 台指、欧洲美元期货等等。不过在这些品种中，还是最著名的日经225期指成交最大，截至去年7月1日至今年6月30日，交易所成交的日经225期指占据了半壁江山，差不多达1690万手。
有品种、有资金还得有故事，新交所有大名鼎鼎的霸菱银行前交易员尼克.里森。1995年时，尼克.里森正是在新交所输的钱造成百年欧洲大银行破产。
新加坡金管局的数据，新加坡共有几百家对冲基金常驻，治理总资产超近万亿美元。
路透数据显示，富时A50指数期货是在一年中的3、6、9、12月以及这些月份其后的两个延展月的倒数第二个工作日为交割日期，也就是说2022年的3、5、7、8、9、11、12月，每个月份的倒数第二个工作日是其交割日。
如果对照历年以来历次发生的大盘大幅跳水，就会发现，儿乎都是在富时A50股指期货的交割月以及交割日前后发生的。类似的交割日大跌还发生在5.30日和6.28。
每到交割日前期，海外对冲基金一方面卖空这个指数，另一方面向 QFIl 融券；交割日当天再卖出向QFlI 融券的这些股票，打压国内 A 股指数，同时在富时指数的卖空交易上获利。
如果查查这几年月尾盘暴涨的情况，可能也和这个有关，记得有儿次在月底前突然暴涨，还有人说基金在拉市值，但总是提前一两天，估计幕后和这个A50有些关系。
很多人不明白中国股市为什么不能一路涨到10000点，当你明白富时A50指数期货背后交易逻辑，当你知道A股定价权不在我们手里的时候，换做是你敢让股市大幅涨上去吗？一旦上去后，被做空，后果不堪设想！
你们总问割韭菜的是谁？看完这个文章，也许你们知道谁在割韭菜了吧。
我们的国家金融体系还很年轻，面对这些老谋深算的国际对冲机构已经很努力了，并且一直在努力地夺回A股和港股的定价权，但是从昨日大跌来看，还未完全夺回呀！
现阶段，国际对冲机构开始做空中国了，很像1998年做空香港，这次很可能是有史以来最严重的一次！
11月注定是一个不平凡的月份，天佑中华！
如何通过新华富时A50指数期货做空A股
A50是新加坡的股票指数，我们可以通过做空中国金融期货交易所的股指期货做空A股。
因为股指期货是选取中国A顾中的300只股票，这个更有代表性。
新华富时A50的盈利模式？做空股指期货还能赚钱？
期货有一单赚的就肯定有一单赔的。但不是一个人赚就有一个人赔。可能是一个人赚几万人赔。
某大基金在2950点左右不断开出空单。因此时已临近交割。大家都认为可以捡便宜而纷纷买入多单。而到交割日象你说的某基金疯狂打压实盘指数导致跳水200点至2800点。这样它在期货市场不必做任何操作，先前开出的那些大笔空单就每单赚了150点。而赔的是成千上万的人们。
进行如何利用股指期货择时对冲做空内容知识说明：
利用股指期货做空机制对冲市场系统风险，获取稳健绝对收益是目前机构投资者研究的主题。
对于资金量较大的股票组合头寸持有者来说，在保有股票头寸不变的情况下，可在市场面临下跌时择机卖出期指合约进行套期保值，当股市好转之后再将期指合约空单平仓，由此可对冲股票现货下跌的风险，我们可称之为期指择时对冲策略。不过，目前的期指择时对冲策略尚有难以解决的缺陷，机构投资者在利用这一策略时需有相应的了解和准备。
我们了解到，在择时策略的应用过程中，大部分机构投资者的实际收益低于预期。虽然在趋势下跌行情中利用对冲策略起到了较好的避险效果，但组合价值短线的大幅回落难以避免。
基金公司在择时策略应用过程中所遇到的收益波动较大的问题来自多种影响因素。一方面，由于择时策略应用时间不长，这一对冲思路真正被重视和开发是在股指期货上市半年至1年后，到目前为止并没有很多实践数据采样，从有限的数据统计得到的收益波动等指标的可靠性相对较弱，另一方面则是由于择时指标的天生缺陷。
市场上大部分择时指标的分析对象都离不开价格，指标模型读取价格的滞后性不可避免，这就造成了指标的天生缺陷。
目前任何择时指标都会面临盲点问题，尚无根本性解决办法。有一种多指标类的择时体系曾被提出并应用，具体做法是采用不同类别的择时指标共同组成一个新指标体系，并形成该体系对现货价值择时对冲比例的信号标准，但是这种方法在降低收益波动的同时也限制了收益的绝对值，并同样不可避免地出现择时信号盲点。
但无论如何，择时对冲策略仍是未来期指套保应用的主要方向，其中择时指标是该策略的核心。
由于信号盲点存在的客观性，投资者在选择择时指标时，应避免过于复杂的体系，针对投资组合的基本目标选取合适的指标，对于高收益预期的组合要着重考虑策略的风险敞口，不必过于在意信号盲点造成的损失，严格遵循策略指标信号的指示，以良好的投资心态应对客观环境。
