9月6日，证监会发布一份行政处罚决定书，时任民生证券投资交易部投资经理、方正资管投资部投资经理兼权益研究负责人孔典熠，在2019年4月8日至2020年3月19日、2020年3月30日至2020年5月20日期间，因控制使用亲友账户进行股票交易，不仅亏损1.3万，还被罚20万。
过往经验来看，证券从业者违规炒股行为多出现在经纪业务一线员工，而包括自营、资管、IT等部门的从业人员炒股则更具有隐蔽性，还体现出违规交易时间更长、交易金额更大的特点，例如在海通资管前任权益投资部刘某的处罚案例中，违规交易时间长达7年，累计交易金额达146.82亿。但监管不断加大对违规行为的查处力度，技术手段也在不断升级，券商从业人员还需要严格自律，确保合规。
近段时间的处罚案例来看，资管负责人、人力资源总经理、分公司机构部总经理、信息技术部员工，到一线的营业部负责人、投资顾问、财富经理、客户经理、经纪人，皆因违规炒股案例曝出。
自营与资管负责人炒股亏损1.2万，被罚20万
根据证监会9月6日公布的处罚决定书，孔典熠在2017年3月29日至2017年7月5日先在华融资管任投资经理；于2018年1月23日至2020年3月20日，在民生证券投资交易事业部任投资经理；后2020年3月30日至2020年5月20日，在方正资管证券投资部任投资经理兼权益研究负责人。
处罚决定书显示，在民生证券和方正资管任职期间，孔典熠先后利用其姨夫“刘某宁”等的财信证券账户交易“中信证券”“平安银行”等133只股票，累计买入成交2289万元，累计卖出成交2269万元，期间合计成交4557万元，累计亏损1.3万元。
其姨夫证券账户开立时，所预留手机号为孔典熠母亲王某萍手机号，结合该账户开立至最后交易日转入的11笔合计67.69万资金，其中20万来自孔典熠母亲，37.69万来自孔典熠，10万来自孔典熠朋友之母。
综合下单手机号下单情况、相关当事人情况说明、银证转账流水等证据，证监会认为，孔典熠作为证券从业人员，通过实际控制并使用亲友账户进行股票买卖的行为，违反了《证券法》中关于禁止从业人员借他人名义持有、买卖股票的规定，构成“法律、行政法规规定禁止参与股票交易的人员，直接或者以化名、借他人名义持有、买卖股票”的违法行为。
根据《证券法》第一百八十七条：法律、行政法规规定禁止参与股票交易的人员，违反本法第四十条的规定，直接或者以化名、借他人名义持有、买卖股票或者其他具有股权性质的证券的，责令依法处理非法持有的股票、其他具有股权性质的证券，没收违法所得，并处以买卖证券等值以下的罚款；属于国家工作人员的，还应当依法给予处分。
依据《证券法》第一百八十七条，以及孔典熠违法行为的事实、性质、情节与社会危害程度，证监会决定，对孔典熠处以20万罚款。
前车之鉴，有券商资管前员工被罚没超亿元
无独有偶，海通资管前任权益投资部副总监（主持工作）刘某也因为涉及使用他人账户进行证券交易，在6月30日，被上海监管局开出一张罚没金额过亿的罚单。
处罚公告显示，刘某任职期间，委托下单24623笔，累计交易金额达146.82亿，盈利5463.87万。上海证监局责令刘某依法处理非法持有的股票，没收刘某违法所得5463.87万，并对刘某处以5463.87万罚款。合计罚没金额高达1.09亿，刷新近年个人罚金“纪录”。
今年以来，监管部门对券商非一线营销人员违规炒股相关事项已开出多张罚单，除前述的资管负责人，也涵盖人力资源总经理、分公司机构部总经理、信息技术部员工。
7月20日，宁波证监局披露一则处罚显示，2020年5月，曾在长江证券承销保荐有限公司从事投行业务岗工作的金某某，通过“李某原”证券账户，买入“荣丰控股”10.5万股，成交金额128.20万元，同年6月12日全部卖出，成交金额233.42万元。扣除交易税费，当事人金某某获利104.92万元。最终，宁波证监局决定没收金某某违法所得104.92万元，并处以100万元罚款。
更早之前，5月26日，广东证监局发布行政处罚决定书，广发证券信息技术部投资与资管运维组工作人员周某新，利用未公开信息大肆交易，趋同交易金额1.09亿元，最终被罚没合计632.6万元。
一线从业人员依然是违规炒股“高发地”
券商高管炒股7年盈利近5500万被查处“没一罚一”！如何解读此次处罚？
上海证监局披露了刘某违法买卖股票的行政处罚决定书。2013年9月24日至2020年6月3日期间，刘某先后任海通资管研究员、投资经理、权益投资部副总监(主持工作)，为证券从业人员。券商高管炒股7年盈利近5500万被查处“没一罚一”！如何解读此次处罚？
1、法律判定
上海证监局认为，刘某作为证券从业人员，利用秦某珍等5个证券账户持有、买卖股票的行为，违反了《证券法》第四十条第一款关于禁止从业人员借他人名义持有、买卖股票的规定，构成《证券法》第一百八十七条所述法律、行政法规规定禁止参与股票交易的人员，直接或者以化名、借他人名义持有、买卖股票的违法行为。
2、证券人员
“证券从业人员不得炒股”，这本是证券业内的一条铁律，私下接受客户委托亦被《证券法》所明确禁止。不过，在利益驱动下，仍有部分证券从业人员试图挑战法律底线，最终被监管部门予以处罚。《证券日报》记者根据证监会的通报情况不完全统计，2022年以来已有11名证券从业人员因“违法买卖股票”、“私下接受客户委托进行证券交易”等案由被处罚，处罚案件数量已超去年全年。
3、炒股发财实在不靠谱
炒股是需要打好提前量，要复盘，要对于明天的股票的走势做好应好，但是，做好应对，并不是一成不变的臆想，臆想我今天的股票，一定能涨起来，一定能到什么价位。股票的关健是在变化，边走边看，而风险也是在这里，买入一只股票后，不能凭空想像，感觉能涨停，一定要根本技术、指标、量能、盘口、资金多方面去验证买入的理由和盈利的目标价，一旦有意外，及时止损。
后记：在信息高度发达的今天，各路消息满天飞，很多韭菜根本没有慧眼来识别，而迷信一步登天，特别现在很多不良庄家配合消息来收割散户，关注多一点都知道，虽然现在证监会查处严了很多，但自己一定要擦亮眼睛，躲开最易反人性的镰刀。（炒股有风险切行且珍惜）
证券从业人员代客理财会受什么处罚？终身市场禁入？
《中华人民共和国证券法》：
第一百九十九条
法律、行政法规
规定禁止参与股票交易的人员，直接或者以化名、借他人名义持有、买卖股票的，责令依法处理非法持有的股票，没收违法所得，并处以买卖股票等值以下的罚款；属于国家工作人员的，还应当依法给予行政处分。
